全球锂电池市场分析系列之一：消费锂电池行业的结构变局

     1.锂电池行业空间广阔

    传统锂电池主要应用于消费电子产品市场，经过多年发展，逐渐走向成熟，而伴随着技术进步、成本降低，特别是对绿色新能源的强烈需求，应用于电动工具、汽车、甚至是储能需求的锂电池市场正在快速成长。

    根据测算，应用于消费电子产品的锂电池市场在2011年达到22.9GWh，价值大约101.1亿美元，预计到2020年，应用于消费电子产品的锂电池市场将达到44.5GWh，价值超过133.3亿美元。

    而伴随着汽车类电池需求的爆发，整个锂电池市场将从2011年的113.3亿美元成长到2020年的366.7亿美元。

    2.本土企业立足产业链中下游

    从产业结构来看，锂电池产业主要可以分为上游的锂电池材料产业，包括正极材料、负极材料、隔膜、电解液等，目前主流市场基本被日本、韩国企业所垄断，大陆企业虽然正在努力寻求突破，但是目前技术水平仍有较大差距。

    中游企业主要生产电芯产品，依然是以日韩企业为主导，但是中国企业已开始有所突破。而下游企业主要是电池模组的组装制造，包括台湾、大陆、以及日韩上游企业的组装工厂。

    3.中上游环节日韩企业优势突出

    从全球来看，日本、韩国是目前在锂电池行业中占据较大话语权，特别是在上游材料和中游电芯领域。

    目前全球电芯市场中，领先者松下（包括三洋）占据25%的市场份额，其次为韩国的三星SDI占据23%，LG化学占据16%，SONY占据8%。中国企业比亚迪、比克、力神、新能源经过多年努力，已经取得一定的市场地位。

    在传统圆柱型电芯市场，日本企业索尼、松下、三洋分别占领了9%，10%和26%的市场份额；而韩国企业三星、LG则已经成为市场领导者，分别拥有30%，22%的市场份额，优势突出。

    而在聚合物电池芯市场中，由于苹果公司是全球最大的聚合物电池采购厂商，苹果公司的订单对市场份额有着非常巨大的影响。东莞新能源（ATL）目前在全球锂聚合物电芯市场占据了48%的市场份额。之后则是占24%份额的三星SDI、占11%份额的LG化学，以及三洋、索尼等厂商。

    相比之下，下游电池模组制造更偏向于电子制造业，讲求规模优势、快速响应、生产管理与成本优势，作为相对ROE、利润率较低，人力较为密集的产业，是上游企业逐渐放弃的制造环节。

    在圆柱电池模组市场上，三洋依然保持较大优势，拥有25%的市场份额，而台湾企业由于贴近笔记本供应体系，拥有一定优势，新普作为龙头企业在圆柱电池模组市场站巨额22%的市场份额。

    而在聚合物电池模组领域，新普、顺达两家公司作为苹果平板电脑、笔记本等产品的模组生产商，拥有最大的市场份额，分别达到49%和26%。